เลเวอเรจที่สูงขึ้นหมายความว่าเงินประกันที่น้อยลงก็พอเปิดการเทรดเดียวกันได้ บัญชีของคุณจึงถือการเทรดที่ใหญ่ขึ้นได้ เลเวอเรจเดียวกันที่ทำให้กำไรก้อนใหญ่ขึ้นเป็นไปได้ ก็ทำให้ขาดทุนใหญ่ขึ้นได้เท่ากัน และนั่นคือเหตุผลที่หน่วยงานกำกับดูแลใน EU จำกัดเลเวอเรจไว้
ประเด็นสำคัญ
- สำหรับคู่สกุลเงินหลัก บริษัทใน EU ให้ลูกค้ารายย่อยได้มากที่สุด 30:1 บริษัทระดับโลกในกลุ่มเดียวกันโฆษณา 200:1 หรือ 500:1
- เลเวอเรจที่สูงขึ้นหมายความว่าการเทรดใช้มาร์จิ้นน้อยลง (คำตัดสิน (EU) 2018/796) ที่ 30:1 การเทรด EUR/USD มูลค่า $100,000 ต้องใช้ประมาณ $3,333 ที่ 500:1 ต้องใช้ $200
- เลเวอเรจที่ทำให้กำไรก้อนใหญ่ขึ้นเป็นไปได้ ก็ทำให้ขาดทุนขนาดเดียวกันเป็นไปได้เท่ากัน ราคาที่ขยับสวนทางเพียงเล็กน้อยกับการเทรดขนาดใหญ่อาจกินเงินส่วนใหญ่ของบัญชีขนาดเล็กไป
- เพดานเลเวอเรจของ EU มาพร้อมกฎการบังคับปิดสถานะ การป้องกันยอดติดลบ และคำเตือนความเสี่ยงมาตรฐาน บริษัทระดับโลกกำหนดเงื่อนไขของตัวเองในแต่ละเรื่องเหล่านี้
- การเปิดบัญชีกับบริษัทระดับโลกต้องเป็นการตัดสินใจของคุณเอง (กลุ่มโบรกเกอร์และหน่วยงานกำกับดูแล)
เลเวอเรจและเหตุผลอื่นที่เทรดเดอร์ใน EU ให้ไว้
ตัวอย่างการคำนวณ: ตัวเลขได้มาจากสูตรที่ให้ไว้ในส่วนนี้
เลเวอเรจคือเหตุผลแรก การเทรด EUR/USD มูลค่า $100,000 ต้องใช้มาร์จิ้นประมาณ $3,333 ที่ 30:1 แต่ที่ 500:1 คุณใช้แค่ $200 ด้วยบัญชีขนาดเล็ก คุณเปิดการเทรดที่บริษัทระดับโลกได้ ในขณะที่บริษัทใน EU จะไม่ให้คุณเปิดการเทรดนั้นเลย
เหตุผลที่สองคือข้อจำกัดตามประเภทสินทรัพย์ที่น้อยกว่า กฎของ EU ลดเลเวอเรจลงเหลือ 20:1 สำหรับทองคำและดัชนีหลัก 10:1 สำหรับสินค้าโภคภัณฑ์อื่น 5:1 สำหรับหุ้น และ 2:1 สำหรับคริปโต (คำตัดสิน (EU) 2018/796, เลเวอเรจและมาร์จิ้น) บริษัทระดับโลกกำหนดตัวเลขของตัวเอง และมักสูงกว่า
กฎเกี่ยวกับบัญชีที่น้อยกว่าคือเหตุผลที่สาม ถ้าคุณเทรดกับบริษัทใน EU การเทรดของคุณต้องถูกปิดเมื่อมูลค่าสุทธิลดลงเหลือครึ่งหนึ่งของมาร์จิ้นที่ต้องใช้ (การบังคับปิดสถานะ) บริษัทระดับโลกปิดการเทรดของคุณที่ระดับใดก็ได้ที่ข้อกำหนดของบริษัทเองตั้งไว้ การเทรดจึงอาจเปิดอยู่ได้นานกว่าเมื่อราคาขยับสวนทางคุณ
บริษัทใน EU กับบริษัทระดับโลก เทียบกันแบบเคียงข้าง
บริษัทใน EU กับบริษัทระดับโลกในกลุ่มเดียวกันอาจขายตราสารเดียวกันภายใต้กฎที่ต่างกันมาก ตารางนี้วางกฎของ EU เทียบกับสิ่งที่บริษัทระดับโลกที่เว็บไซต์นี้ครอบคลุมเผยแพร่ (คำตัดสิน (EU) 2018/796, บริษัทระดับโลก)
| บริษัทใน EU | บริษัทระดับโลก | |
|---|---|---|
| หน่วยงานกำกับดูแล | หน่วยงานกำกับดูแลระดับประเทศใน EU เช่น CySEC, BaFin หรือ KNF ซึ่งใช้ข้อจำกัด CFD ของ ESMA | Seychelles Financial Services Authority, Securities Commission of The Bahamas, Bermuda Monetary Authority หรือ Financial Services Commission of Belize |
| เลเวอเรจในคู่สกุลเงินหลัก | 30:1 | 200:1 หรือ 500:1 ที่กลุ่มในเว็บไซต์นี้ |
| มาร์จิ้นสำหรับการเทรด EUR/USD มูลค่า $100,000 | ประมาณ $3,333 | $500 ที่ 200:1 และ $200 ที่ 500:1 |
| เลเวอเรจในหุ้นและคริปโต | 5:1 สำหรับหุ้น และ 2:1 สำหรับคริปโต | แต่ละบริษัทกำหนดเอง |
| การบังคับปิดสถานะ | ที่ 50% ของมาร์จิ้นที่ต้องใช้ | ที่ระดับที่ข้อกำหนดของบริษัทตั้งไว้ |
| การป้องกันยอดติดลบ | บังคับ | เป็นสิทธิ เป็นน้ำใจของบริษัท หรือไม่มีเลย ขึ้นอยู่กับบริษัท |
ทุกแถวในฝั่งบริษัทระดับโลกขึ้นอยู่กับบริษัท ตรวจดูข้อตกลงของบริษัทที่จะถือบัญชีของคุณ ไม่ใช่การตลาดของกลุ่ม
เลเวอเรจที่สูงขึ้นทำอะไรกับตัวเลข
ตัวอย่างการคำนวณ: ตัวเลขได้มาจากสูตรที่ให้ไว้ในส่วนนี้
สมมติว่าบัญชีสมมติของคุณมี $1,000 และคุณต้องการเปิดการเทรด EUR/USD มูลค่า $100,000 ที่ 30:1 มาร์จิ้นคือประมาณ $3,333 บริษัทใน EU จึงไม่ให้บัญชีนี้เปิดการเทรดนั้น ที่ 500:1 มาร์จิ้นคือ $200 และการเทรดเปิดได้โดยยังเหลือเงิน $800
ถ้าราคาขยับ 0.5% ไปทางที่คุณต้องการ การเทรดได้กำไร $500 หรือครึ่งหนึ่งของขนาดบัญชี ที่บริษัทใน EU กำไรนั้นจะเป็นไปได้ก็ต่อเมื่อคุณวางมาร์จิ้นอย่างน้อย $3,333 ก่อน
ทีนี้สมมติว่าราคาขยับ 0.5% สวนทางคุณ การเทรดขาดทุน $500 จากการขยับเพียงเล็กน้อยแค่นั้น และเงินจำนวนนั้นคือครึ่งหนึ่งของบัญชีคุณ การขยับ 1% ผิดทางอาจทำให้เงิน $1,000 หายไปทั้งหมด
ทำไมหน่วยงานกำกับดูแลใน EU จึงจำกัดเลเวอเรจ และบริษัทระดับโลกทำอะไรแทน
ในปี 2018 หลังจากหน่วยงานกำกับดูแลระดับประเทศพบว่าบัญชีลูกค้ารายย่อย 74% ถึง 89% ขาดทุนจากการเทรด CFD ESMA ก็กำหนดเพดานเลเวอเรจ (ข่าวประชาสัมพันธ์ของ ESMA วันที่ 27 มีนาคม 2018) เพดานจำกัดว่าการเทรดใหญ่ได้แค่ไหนเมื่อเทียบกับเงินในบัญชี เพดานจึงจำกัดด้วยว่าเงินนั้นจะหมดไปได้เร็วแค่ไหน
เพดานยังมาพร้อมกฎสำหรับลูกค้ารายย่อย ได้แก่ การบังคับปิดสถานะที่ 50% ของมาร์จิ้น การป้องกันยอดติดลบ และคำเตือนความเสี่ยงมาตรฐาน (คำตัดสินของ ESMA (EU) 2018/796) นี่คือกฎที่บริษัทที่ได้รับใบอนุญาตใน EU ใช้ บริษัทระดับโลกใช้กฎของหน่วยงานกำกับดูแลของตัวเองและสัญญาของตัวเอง ซึ่งอาจมีหรือไม่มีกฎเหล่านี้ก็ได้
การป้องกันยอดติดลบขึ้นอยู่กับบริษัท บริษัทระดับโลกบางแห่งให้เป็นสิทธิ และบางแห่งให้เฉพาะตามดุลยพินิจของตัวเอง บริษัทระดับโลกอย่างน้อยหนึ่งแห่งให้คุณจ่ายยอดติดลบเอง (บริษัทระดับโลก)
คำถามเกี่ยวกับเทรดเดอร์ใน EU และบริษัทระดับโลก
คำถามเกี่ยวกับเทรดเดอร์ใน EU และบริษัทระดับโลกส่วนใหญ่ถามว่าทำได้หรือไม่ และทำให้อะไรเปลี่ยนไป
บริษัทระดับโลกรับลูกค้าที่อาศัยอยู่ใน EU ไหม
บริษัทระดับโลกบางแห่งรับลูกค้าที่อาศัยอยู่ใน EU กฎหมาย EU อนุญาตให้บริษัทนอก EU ให้บริการคนใน EU ได้ก็ต่อเมื่อลูกค้าเป็นฝ่ายติดต่อบริษัทก่อน (กลุ่มโบรกเกอร์และหน่วยงานกำกับดูแล)
เลเวอเรจที่สูงขึ้นทำให้การเทรดมีโอกาสได้กำไรมากขึ้นไหม
เลเวอเรจที่สูงขึ้นไม่ได้เพิ่มโอกาสได้กำไร ด้วยเลเวอเรจที่สูงขึ้น คุณเปิดการเทรดที่ใหญ่ขึ้นได้จากเงินฝากเท่าเดิม การขยับของราคาแต่ละครั้งจึงกลายเป็นกำไรหรือขาดทุนที่ใหญ่ขึ้นเมื่อเทียบกับเงินของคุณ ส่วนโอกาสที่ราคาจะขยับไปทางที่คุณต้องการยังเท่าเดิม
บริษัทระดับโลกให้การป้องกันยอดติดลบไหม
บริษัทระดับโลกบางแห่งให้การป้องกันยอดติดลบ บริษัทระดับโลกจะให้การป้องกันยอดติดลบหรือไม่ขึ้นอยู่กับหน่วยงานกำกับดูแลและสัญญาของบริษัทนั้น บางแห่งให้เป็นสิทธิ บางแห่งให้เฉพาะตามดุลยพินิจ และอย่างน้อยหนึ่งแห่งไม่ให้เลย อ่านข้อตกลงของบริษัทที่จะถือบัญชีของคุณ
คำเตือนความเสี่ยง
เลเวอเรจที่มากขึ้นให้ผลได้ทั้งสองทาง
เลเวอเรจที่มากขึ้นให้ผลได้ทั้งสองทาง กำไรที่ใหญ่ขึ้นเป็นไปได้จากเงินฝากเท่าเดิม แต่ขาดทุนขนาดเดียวกันก็มาถึงเร็วขึ้น ก่อนเปิดบัญชีใดก็ตาม ที่บริษัทไหนก็ตาม อ่านการเปิดเผยความเสี่ยง
แหล่งที่มา
เอกสารต้นฉบับที่หน้านี้อ้างอิง เรียงตามลำดับที่ปรากฏครั้งแรก
- ESMA Decision (EU) 2018/796 of 22 May 2018 to temporarily restrict contracts for differences in the Union, Official Journal of the European Union (EUR-Lex), 2018-05-22
- Cyprus Securities and Exchange Commission, CySEC
- Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht, BaFin
- Komisja Nadzoru Finansowego, KNF
- European Securities and Markets Authority, ESMA
- ESMA agrees to prohibit binary options and restrict CFDs to protect retail investors, ESMA, 2018-03-27