หน้านี้อธิบายว่าราคาทองคำมาจากไหน อะไรทำให้ราคาขยับ และการขยับแต่ละครั้งมีต้นทุนเท่าไรสำหรับคุณที่ขนาดการเทรดต่าง ๆ หน้านี้ยังอธิบายเพดานเลเวอเรจสำหรับรายย่อยของทองคำ เมื่อบริษัทที่เปิดบัญชีให้คุณได้รับการกำกับดูแลใน EU สหราชอาณาจักร หรือออสเตรเลีย จากนั้นจึงพูดถึงต้นทุนการถือการเทรดข้ามคืน เวลาเทรดทองคำ และเงิน (silver) ต่างจากทองอย่างไร
ประเด็นสำคัญ
XAU/USDแสดงราคาทองคำหนึ่งทรอยออนซ์เป็นดอลลาร์สหรัฐ รหัส XAU อยู่ในรายชื่อเดียวกับรหัสสกุลเงิน และเป็นวิธีมาตรฐานในการระบุทองคำ (ISO 4217 list)- ราคาทองคำมาจากสองแหล่ง คือตลาดทองคำแท่งลอนดอน ซึ่งธนาคารซื้อขายกันโดยตรง และฟิวเจอร์สทองคำในนิวยอร์ก ผู้ให้บริการใช้สองแหล่งนี้สร้างราคา CFD ของตัวเอง
- เลเวอเรจสำหรับรายย่อยของทองคำถูกจำกัดที่ 20:1 เมื่อบริษัทที่เปิดบัญชีให้คุณได้รับการกำกับดูแลใน EU สหราชอาณาจักร หรือออสเตรเลีย ESMA ซึ่งเป็นหน่วยงานกำกับดูแลตลาดของ EU เป็นผู้กำหนดเพดานของ EU เพดาน 20:1 หมายความว่ามาร์จิ้นที่คุณวางคือ 5% (คำตัดสินของ ESMA (EU) 2018/796, FCA PS19/18, คำสั่งของ ASIC)
- ก่อนเทรด ให้ตรวจดูว่าหนึ่งล็อตของผู้ให้บริการของคุณเท่ากับกี่ออนซ์ กำไรหรือขาดทุนของการเทรดทองคำเท่ากับขนาดเป็นออนซ์คูณด้วยการขยับของราคาเป็นดอลลาร์
- ทองคำซื้อขายได้เกือบตลอด 24 ชั่วโมงตั้งแต่เย็นวันอาทิตย์ถึงเย็นวันศุกร์ตามเวลานิวยอร์ก โดยมีช่วงพักสั้น ๆ ทุกวัน
XAU/USD คืออะไร
XAU/USD คือชื่อย่อที่ตลาดใช้เรียกราคาทองคำเป็นดอลลาร์สหรัฐ XAU คือรหัสของทองคำใน ISO 4217 ซึ่งเป็นรายชื่อรหัสสกุลเงินสากล และ XAG คือรหัสของเงิน (ISO 4217 list)
หน่วยของตลาดทองคำแท่งคือทรอยออนซ์ ราคาจึงเสนอเป็นต่อทรอยออนซ์ หนึ่งทรอยออนซ์หนักกว่าออนซ์ทั่วไปเล็กน้อย แพลตฟอร์มแสดง XAU/USD เหมือนคู่สกุลเงิน คุณจึงเห็นราคาสำหรับขาย และราคาสำหรับซื้อที่สูงกว่า ช่องว่างระหว่างสองราคาคือสเปรด ซึ่งเป็นต้นทุนที่คุณจ่ายในทุกการเทรด (ต้นทุนและค่าธรรมเนียม)
CFD ทองคำให้คุณเทรดได้ทั้งสองทิศทาง คุณซื้อเมื่อคาดว่าราคาจะขึ้น และขายเมื่อคาดว่าราคาจะลง การขายก่อนเรียกว่าการเปิดสถานะขาขาย (short) (การเทรดทำงานอย่างไร) ไม่ว่าทางไหน คู่สัญญาของคุณ หรืออีกฝั่งของสัญญา คือผู้ให้บริการ ไม่ใช่ตลาดทองคำ
ราคาทองคำมาจากไหน
ราคาทองคำที่คุณเห็นบนแพลตฟอร์ม CFD มาจากตลาดค้าส่งสองแห่งที่ซื้อขายคู่ขนานกัน ผู้ให้บริการนำราคาจากตลาดเหล่านี้มาแล้วบวกสเปรดของตัวเอง
ตลาดทองคำแท่งลอนดอน
ตลาดค้าส่งทองคำจริงมีศูนย์กลางอยู่ที่ลอนดอน การซื้อขายที่นั่นเป็นแบบนอกตลาด (OTC) หมายถึงสองฝ่ายตกลงกันโดยตรงโดยไม่มีตลาดหลักทรัพย์อยู่ตรงกลาง (LBMA, About Loco London) โลหะมีค่าซื้อขายระหว่างประเทศแบบ 24 ชั่วโมง (LBMA, About Loco London) ทองคำและเงินที่เก็บในห้องนิรภัยในลอนดอนมีชื่อทางการค้าว่า “Loco London” ทองคำแท่งมาตรฐานหนักประมาณ 400 ทรอยออนซ์ (LBMA, About Good Delivery)
การประมูลกำหนดราคาอ้างอิงที่เรียกว่า LBMA Gold Price วันทำการละสองครั้ง การประมูลเริ่มเวลา 10:30 และ 15:00 น. ตามเวลาลอนดอน และ ICE Benchmark Administration เป็นผู้ดำเนินการ (LBMA Precious Metal Prices) ระหว่างการประมูลสองรอบนั้น ราคาที่คุณเห็นขยับทุกวินาทีคือราคาสปอต หรือราคาต่อเนื่องสำหรับการส่งมอบทันที
ฟิวเจอร์สทองคำ COMEX
ในสหรัฐฯ COMEX ซึ่งเป็นของ CME Group มีสัญญาฟิวเจอร์สทองคำที่ถูกจับตามากที่สุด สัญญาฟิวเจอร์สคือข้อตกลงที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์เพื่อซื้อหรือขายที่ราคาที่กำหนดในวันข้างหน้า สัญญาทองคำ COMEX หนึ่งสัญญาครอบคลุม 100 ทรอยออนซ์ และเสนอราคาเป็นดอลลาร์และเซนต์สหรัฐต่อทรอยออนซ์ ขั้นราคาที่เล็กที่สุดคือ 0.10 ดอลลาร์ต่อออนซ์ คิดเป็น $10.00 ต่อสัญญา (CME Group contract specs)
ราคาบน CFD ทองคำของคุณ
ราคาบน CFD ทองคำของคุณคือราคาที่ผู้ให้บริการเสนอ และสร้างจากตลาดใดตลาดหนึ่งในสองแห่งนั้น CFD ทองคำส่วนใหญ่ตามราคาสปอตและไม่มีวันสิ้นสุด บางตัวตามสัญญาฟิวเจอร์สที่ระบุชื่อ และหมดอายุหรือโรลไปพร้อมสัญญานั้น ข้อนี้เปลี่ยนวิธีที่คุณถูกเรียกเก็บค่าถือการเทรด (เทรดสินค้าโภคภัณฑ์) รายละเอียดสัญญาบนแพลตฟอร์มของคุณบอกว่าคุณมีแบบไหน
อะไรทำให้ราคาทองคำขยับ
ราคาทองคำขยับด้วยเหตุผลต่างจากหุ้นหรือน้ำมันหนึ่งบาร์เรล เพราะทองคำไม่ให้ดอกเบี้ย และถูกใช้หมดไปเพียงเล็กน้อย ปัจจัยสี่อย่างอธิบายเรื่องราคาทองคำส่วนใหญ่ที่คุณจะได้อ่าน
- อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริง
- อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงคืออัตราดอกเบี้ยหลังหักเงินเฟ้อ ทองคำไม่ให้ผลตอบแทนเลย เมื่อพันธบัตรที่ปลอดภัยให้ผลตอบแทนหลังเงินเฟ้อสูงขึ้น การถือทองคำจึงทำให้คุณเสียรายได้มากขึ้น และราคามักลดลง นักเศรษฐศาสตร์ของสาขาชิคาโกของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Federal Reserve) ระบุว่าตั้งแต่ปี 2001 เป็นต้นมา อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงระยะยาวและมุมมองเชิงลบต่อเศรษฐกิจเป็นปัจจัยหลัก (Chicago Fed Letter 464)
- ดอลลาร์สหรัฐ
- ทองคำตั้งราคาเป็นดอลลาร์ มูลค่าของดอลลาร์เองจึงฝังอยู่ใน
XAU/USDเมื่อดอลลาร์อ่อนค่าเทียบกับสกุลเงินอื่น ทองคำออนซ์เดียวกันต้องใช้ดอลลาร์มากขึ้นในการซื้อ แบบจำลองผลตอบแทนทองคำของ World Gold Council นับสกุลเงินและอัตราดอกเบี้ยเป็นสองส่วนของ “ต้นทุนค่าเสียโอกาส” ของทองคำ (Gold Return Attribution Model) - การซื้อของธนาคารกลาง
- ธนาคารกลางเก็บทองคำไว้ในทุนสำรอง และเป็นผู้ซื้อรายใหญ่ ในปี 2024 ธนาคารกลางซื้อ 1,044.6 ตัน ซึ่งเป็นปีที่สามติดต่อกันที่เกิน 1,000 ตัน (World Gold Council, Gold Demand Trends 2024)
- ข้อมูลสหรัฐฯ และการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ย
- ข้อมูลสหรัฐฯ ที่ประกาศตามกำหนดทำให้ทองคำขยับ เพราะเปลี่ยนสิ่งที่ตลาดคาดเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ย ข้อมูลที่ถูกจับตามากที่สุดตัวหนึ่งคือรายงานการจ้างงานรายเดือนจากสำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ (BLS) ที่เรียกว่า non-farm payrolls หรือ NFP (Employment Situation) การตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยของ Federal Reserve ก็เป็นอีกตัวหนึ่ง (FOMC meeting calendar) ทองคำขยับตามส่วนที่ตัวเลขผิดคาด และการขยับแรกมักกลับทิศภายในไม่กี่นาที (การวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน)
วิธีเทรดทองด้วย CFD: การเทรดหนึ่งครั้ง ทีละขั้นตอน
ตัวเลขสมมติ: ตัวอย่างที่แต่งขึ้น ไม่ใช่การคาดการณ์หรือราคาเสนอจริง
การเทรดทองด้วย CFD มีขั้นตอนเหมือนการเทรด CFD อื่น ๆ ตัวเลขด้านล่างสมมติขึ้นเพื่อแสดงการคำนวณ ไม่ใช่ราคาจริงและไม่ใช่ค่าธรรมเนียมจริง
- อ่านราคาเสนอ สมมติว่าแพลตฟอร์มของคุณแสดงราคาทองคำที่ 3,000.00 สำหรับขาย แพลตฟอร์มยังแสดง 3,000.30 สำหรับซื้อด้วย สเปรดคือ 0.30 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ถ้าคุณซื้อแล้วขายทันที คุณจะเสียส่วนต่างนั้น
- เลือกขนาดเป็นออนซ์ สมมติว่าคุณซื้อ 10 ออนซ์ หลายแพลตฟอร์มแสดงขนาดนี้เป็น 0.10 ล็อต มูลค่าเต็มของการเทรดคือมูลค่าตามสัญญา ซึ่งเท่ากับ 10 × 3,000.30 หรือ 30,003 ดอลลาร์
- วางมาร์จิ้น สมมติว่าอัตรามาร์จิ้นทองคำของผู้ให้บริการคือ 5% ผู้ให้บริการจะกันเงิน 5% ของ 30,003 ดอลลาร์ไว้จากบัญชีของคุณ คิดเป็นประมาณ 1,500 ดอลลาร์ มาร์จิ้นนี้เป็นเงินประกัน ไม่ใช่จำนวนสูงสุดที่คุณอาจเสีย
- ตั้งจุดออกก่อนเปิด สมมติว่าคุณตั้ง Stop Loss ซึ่งเป็นคำสั่งปิดการเทรดที่ราคาแย่ลงตามที่คุณเลือกไว้ ต่ำกว่าราคาเข้า 15 ดอลลาร์ สำหรับ 10 ออนซ์ นั่นคือขาดทุนตามแผน 150 ดอลลาร์ ในตลาดที่เคลื่อนไหวเร็ว คำสั่งอาจถูกจับคู่ที่ราคาแย่กว่านั้น ส่วนต่างนี้เรียกว่าสลิปเพจ
- ถือหรือปิด ถ้าราคาขายขึ้นไปที่ 3,020.30 คุณได้กำไร 20 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หรือ 200 ดอลลาร์ ถ้าราคาลงมาถึงจุด Stop Loss คุณขาดทุน 150 ดอลลาร์ ถ้าคุณถือข้ามเวลาตัดรอบประจำวัน ผู้ให้บริการจะเพิ่มค่าธรรมเนียมข้ามคืนทุกคืน
ขนาดสัญญาทองคำและต้นทุนของการขยับแต่ละครั้ง
ตัวอย่างการคำนวณ: ตัวเลขได้มาจากสูตรที่ให้ไว้ในส่วนนี้
ขนาดสัญญากำหนดว่าการขยับของทองคำแต่ละดอลลาร์มีมูลค่าเท่าไรสำหรับคุณ หลายแพลตฟอร์มกำหนดทองคำหนึ่งล็อตเป็น 100 ออนซ์ ซึ่งเท่ากับขนาดของสัญญาฟิวเจอร์สหนึ่งสัญญา ผู้ให้บริการแต่ละรายกำหนดล็อตต่างกัน จึงควรตรวจดูรายละเอียดสัญญาบนแพลตฟอร์มของคุณ วิธีคำนวณคือจำนวนออนซ์คูณการขยับเป็นดอลลาร์เสมอ
| ขนาดการเทรด | มักแสดงเป็น | ขยับ 1 ดอลลาร์ | ขยับ 10 ดอลลาร์ | ขยับ 50 ดอลลาร์ |
|---|---|---|---|---|
| 1 ออนซ์ | 0.01 ล็อต | $1 | $10 | $50 |
| 10 ออนซ์ | 0.10 ล็อต | $10 | $100 | $500 |
| 100 ออนซ์ | 1 ล็อต | $100 | $1,000 | $5,000 |
ทองคำขยับได้หลายสิบดอลลาร์ในหนึ่งวัน ขนาดที่คุณเลือกจึงสำคัญกว่าเลเวอเรจที่ผู้ให้บริการเสนอ หน้า pip และล็อต แสดงขนาดล็อตของตลาดต่าง ๆ และการบริหารความเสี่ยงอธิบายวิธีคำนวณขนาดจากจำนวนที่คุณยอมขาดทุนได้
เลเวอเรจทองคำ: เพดาน 20:1 สำหรับรายย่อย
ถ้าบริษัทที่เปิดบัญชีให้คุณได้รับการกำกับดูแลใน EU สหราชอาณาจักร หรือออสเตรเลีย เลเวอเรจทองคำสำหรับลูกค้ารายย่อย หรือเทรดเดอร์บุคคลทั่วไป จะถูกจำกัดที่ 20:1 คุณต้องวางมาร์จิ้นอย่างน้อย 5% ของมูลค่าเต็มของการเทรด (คำตัดสินของ ESMA (EU) 2018/796, FCA PS19/18, คำสั่งของ ASIC) กฎชุดเดียวกันนี้จำกัดสินค้าโภคภัณฑ์อื่น รวมทั้งเงิน ไว้ที่ 10:1 (ข่าวประชาสัมพันธ์ของ ESMA วันที่ 27 มีนาคม 2018)
สำหรับการเทรดขาซื้อที่เพดานนี้ ทองคำที่ลดลง 5% จะลบมาร์จิ้นทั้งหมด (คำตัดสินของ ESMA (EU) 2018/796) ภายใต้กฎเหล่านั้น กฎการบังคับปิดสถานะทำให้ผู้ให้บริการเริ่มปิดการเทรดก่อนถึงจุดนั้น และการป้องกันยอดติดลบทำให้บัญชีรายย่อยไม่ติดลบต่ำกว่าศูนย์
บริษัทระดับโลกซึ่งได้รับการกำกับดูแลนอกกฎเหล่านั้น โฆษณาเลเวอเรจทองคำที่สูงกว่ามาก ตารางเปรียบเทียบแสดงตัวเลขเลเวอเรจทองคำที่โบรกเกอร์แต่ละรายในรายการเผยแพร่ ทีละบริษัท หน้า เลเวอเรจสูงสุด อธิบายว่าคุณต้องแลกอะไรเพื่อให้ได้เลเวอเรจที่สูงขึ้น
ค่าธรรมเนียมข้ามคืนและค่าสวอปของทองคำ
ค่าธรรมเนียมข้ามคืน หรือที่เรียกว่าสวอป คือค่าธรรมเนียมรายวันสำหรับการถือ CFD ทองคำข้ามเวลาตัดรอบของผู้ให้บริการ คุณวางเพียงมาร์จิ้น ผู้ให้บริการจึงให้คุณยืมมูลค่าส่วนที่เหลือของการเทรด และคิดดอกเบี้ยจากจำนวนเต็ม
ผู้ให้บริการแต่ละรายกำหนดอัตราสวอปของ XAU/USD เองและเผยแพร่ไว้บนแพลตฟอร์มหรือเว็บไซต์ การเทรดขาซื้อบนทองคำสปอตปกติต้องจ่ายค่าธรรมเนียมนี้ การเทรดขาขายอาจจ่ายน้อยกว่าหรือได้รับเงินเล็กน้อย ขึ้นอยู่กับอัตราดอกเบี้ยและส่วนบวกเพิ่มของผู้ให้บริการ ผู้ให้บริการหลายรายคิดค่าธรรมเนียมสามคืนรวดในวันหนึ่งของสัปดาห์เพื่อครอบคลุมวันหยุดสุดสัปดาห์ (ต้นทุนและค่าธรรมเนียม)
CFD ทองคำที่อิงสัญญาฟิวเจอร์สทำงานต่างออกไป ปกติไม่มีค่าธรรมเนียมรายคืน เพราะต้นทุนการถืออยู่ในราคาฟิวเจอร์สแล้ว (เทรดสินค้าโภคภัณฑ์) สัญญาจะโรลไปเดือนใหม่แทน สำหรับการเทรดที่ถือหลายสัปดาห์ ค่าธรรมเนียมข้ามคืนอาจสูงกว่าสเปรด (สูตรคำนวณค่าธรรมเนียมข้ามคืน)
เวลาเทรดทองคำ: ตลาดเปิดและปิดเมื่อไร
ผู้ให้บริการเป็นผู้กำหนดเวลาเทรดทองคำบนแพลตฟอร์ม CFD ของคุณ ส่วนใหญ่ตามตลาดอ้างอิงอย่างใกล้ชิด ตารางแสดงเวลาทำการของตลาดเหล่านั้น
| ตลาด | เวลาทำการ | ความหมายสำหรับ CFD ทองคำ |
|---|---|---|
| ฟิวเจอร์สทองคำ COMEX บน CME Globex | วันอาทิตย์ถึงวันศุกร์ 18:00 น. ถึง 17:00 น. ตามเวลานิวยอร์ก โดยพัก 60 นาทีทุกวันตั้งแต่ 17:00 น. | CFD ทองคำส่วนใหญ่เปิดเย็นวันอาทิตย์ พักวันละครั้ง และปิดเย็นวันศุกร์ตามเวลานิวยอร์ก |
| ตลาดทองคำแท่งลอนดอน | ธนาคารซื้อขายกันตลอด 24 ชั่วโมงในวันทำการ | การซื้อขายคึกคักที่สุดเมื่อลอนดอนและนิวยอร์กเปิดพร้อมกัน |
| การประมูล LBMA Gold Price | 10:30 และ 15:00 น. ตามเวลาลอนดอน | มีการกำหนดราคาอ้างอิง และการซื้อขายมักคึกคักขึ้นในช่วงนั้น |
| วันหยุดสุดสัปดาห์ | ปิด | ราคาอาจเปิดวันอาทิตย์ที่ระดับต่างจากราคาปิดวันศุกร์ |
สเปรดของทองคำมักกว้างที่สุดช่วงพักประจำวันและตอนเปิดวันอาทิตย์ ซึ่งมีบริษัทเสนอราคาน้อย ถ้าราคากระโดดระหว่างราคาปิดวันศุกร์กับราคาเปิดวันอาทิตย์ การกระโดดนั้นคือช่องว่างราคา และคำสั่ง Stop Loss จะถูกจับคู่ที่ราคาแรกที่มีหลังช่องว่างนั้น วันหยุดนักขัตฤกษ์ทำให้เวลาเทรดสั้นลง หน้า เวลาเทรด บอกเวลาของทุกตลาด
ทองคำในสกุลยูโร ปอนด์ และดอลลาร์ออสเตรเลีย
ทองคำในสกุลยูโร ปอนด์ หรือดอลลาร์ออสเตรเลีย มาจากราคาทองคำเป็นดอลลาร์ที่แปลงตามอัตราแลกเปลี่ยนปัจจุบัน แพลตฟอร์มแสดงเป็น XAU/EUR, XAU/GBP และ XAU/AUD
ราคาแต่ละตัวขยับด้วยสองเหตุผลพร้อมกัน คือตัวทองคำเอง และสกุลเงินนั้นเทียบกับดอลลาร์ สมมติว่าทองคำขึ้นในสกุลดอลลาร์ ขณะที่ยูโรขึ้นในสัดส่วนเดียวกัน XAU/EUR จะไม่ขยับ การเทรด XAU/EUR จึงเป็นการคาดการณ์ทั้งทองคำและยูโรไปพร้อมกัน (การเทรด forex)
เงินและแพลทินัมต่างจากทองคำอย่างไร
เงิน (silver) ซื้อขายแบบเดียวกับทองคำ โลหะนี้ซื้อขายภายใต้รหัส XAG/USD และตั้งราคาเป็นดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์ (ISO 4217 list) ลอนดอนกำหนดราคาอ้างอิงของเงินวันละครั้ง ด้วยการประมูลที่เริ่มเวลาเที่ยงวัน 12:00 น. (LBMA Precious Metal Prices)
เมื่อคุณเปลี่ยนจากทองคำไปเป็นเงินหรือแพลทินัม มีสามอย่างที่เปลี่ยนไป เพดานเลเวอเรจสำหรับรายย่อยที่บริษัทใน EU สหราชอาณาจักร หรือออสเตรเลียจะเหลือ 10:1 เพราะมีเพียงทองคำที่ถูกแยกออกจากสินค้าโภคภัณฑ์อื่น (ข่าวประชาสัมพันธ์ของ ESMA วันที่ 27 มีนาคม 2018, คำสั่งของ ASIC) ความต้องการโลหะทั้งสองส่วนใหญ่มาจากภาคอุตสาหกรรม ราคาจึงตามวัฏจักรธุรกิจด้วย และเพราะตลาดของทั้งสองเล็กกว่าตลาดทองคำ การแกว่งของราคาเมื่อคิดเป็นเปอร์เซ็นต์จึงมักใหญ่กว่า และสเปรดก็กว้างกว่า หน้า เทรดสินค้าโภคภัณฑ์ เปรียบเทียบเพดานของโลหะ พลังงาน และสินค้าเกษตร
คำเตือนความเสี่ยง
ชื่อเสียงว่าทองคำปลอดภัยไม่ได้ติดมากับการเทรดทองคำที่ใช้เลเวอเรจ
ทองคำมีชื่อเสียงว่าเป็นที่เก็บเงินออมที่ปลอดภัย แต่ CFD ทองคำที่ใช้เลเวอเรจเป็นคนละเรื่องกับทองแท่งในห้องนิรภัย ที่เพดาน 20:1 สำหรับรายย่อยของบริษัทใน EU สหราชอาณาจักร หรือออสเตรเลีย การขยับ 5% สวนทางคุณจะกินมาร์จิ้นทั้งหมด (คำตัดสินของ ESMA (EU) 2018/796) ทองคำอาจขยับไปได้เป็นส่วนใหญ่ของระยะนั้นภายในไม่กี่วัน บัญชี CFD รายย่อยส่วนใหญ่ขาดทุน ในปี 2018 ESMA รายงานว่าหน่วยงานกำกับดูแลระดับประเทศพบว่าบัญชีเหล่านี้ระหว่าง 74% ถึง 89% ขาดทุน (ข่าวประชาสัมพันธ์วันที่ 27 มีนาคม 2018) ไม่มีอะไรเกี่ยวกับทองคำที่ทำให้โอกาสเหล่านั้นดีขึ้น
คำถามเกี่ยวกับการเทรดทองคำ
คำถามเกี่ยวกับการเทรดทองคำที่คนค้นหาบ่อยที่สุดแต่ละข้อมีคำตอบที่อ่านแยกได้ด้วยตัวเอง
XAUUSD หมายถึงอะไร
XAUUSD หมายถึงราคาทองคำหนึ่งทรอยออนซ์เป็นดอลลาร์สหรัฐ XAU คือรหัสสากลของทองคำ และ USD คือรหัสของดอลลาร์ (ISO 4217 list) บนแพลตฟอร์ม CFD จะเสนอราคาเหมือนคู่สกุลเงิน โดยมีทั้งราคาซื้อและราคาขาย
เทรดทองออนไลน์อย่างไร
คนส่วนใหญ่ที่เทรดทองออนไลน์ใช้ CFD CFD คือสัญญากับผู้ให้บริการที่จ่ายส่วนต่างระหว่างราคาเปิดกับราคาปิด คุณเลือกขนาดเป็นออนซ์หรือล็อต และวางมาร์จิ้น คุณซื้อหรือขายก็ได้ ไม่มีทองคำเปลี่ยนมือจริง วิธีอื่นในการเทรดทองคำได้แก่ ฟิวเจอร์ส กองทุนอีทีเอฟ และทองคำแท่งจริง ซึ่งแต่ละวิธีมีต้นทุนของตัวเอง
การเทรดทองคำเปิดและปิดกี่โมง
เวลาเทรดฟิวเจอร์สทองคำเริ่มวันอาทิตย์เวลา 18:00 น. ตามเวลานิวยอร์ก และไปจนถึงวันศุกร์เวลา 17:00 น. โดยพัก 60 นาทีทุกวันตั้งแต่ 17:00 น. (CME Group contract specs) CFD ทองคำส่วนใหญ่ใช้ตารางเวลาใกล้เคียงกันนี้ เวลาที่ใช้กับบัญชีของคุณคือตารางเวลาของผู้ให้บริการเอง
ทองคำหนึ่งล็อตเท่ากับเท่าไร
ทองคำหนึ่งล็อตเท่ากับ 100 ทรอยออนซ์ในหลายแพลตฟอร์ม และขนาดนี้ตรงกับสัญญาฟิวเจอร์ส COMEX (CME Group contract specs) ผู้ให้บริการอาจกำหนดล็อตต่างออกไป รายละเอียดสัญญาบนแพลตฟอร์มของคุณจึงเป็นตัวที่ใช้จริง เมื่อหนึ่งล็อตเท่ากับ 100 ออนซ์ การขยับของทองคำหนึ่งดอลลาร์มีมูลค่า $100
เทรดทองคำได้เลเวอเรจเท่าไร
เลเวอเรจของทองคำสำหรับลูกค้ารายย่อยถูกจำกัดที่ 20:1 เมื่อบริษัทที่เปิดบัญชีให้คุณได้รับการกำกับดูแลใน EU สหราชอาณาจักร หรือออสเตรเลีย เพดานนี้หมายถึงมาร์จิ้น 5% (คำตัดสินของ ESMA (EU) 2018/796, FCA PS19/18, คำสั่งของ ASIC) บริษัทระดับโลกในกลุ่มเดียวกันที่ได้รับใบอนุญาตที่อื่นอาจเสนอมากกว่านั้น เลเวอเรจที่สูงขึ้นไม่ได้เปลี่ยนสิ่งที่ทองคำทำ เลเวอเรจเปลี่ยนแค่ความเร็วที่การขยับจะทำให้บัญชีของคุณหมดเงิน
NFP ส่งผลต่อทองคำอย่างไร
NFP หรือรายงานการจ้างงานรายเดือนของสหรัฐฯ ส่งผลต่อทองคำโดยเปลี่ยนสิ่งที่ตลาดคาดเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยสหรัฐฯ (Employment Situation) รายงานที่แข็งแกร่งกว่าคาดมากมักหนุนดอลลาร์และทำให้ตลาดคาดว่าดอกเบี้ยจะสูงขึ้น ซึ่งมักกดดันทองคำ รายงานที่อ่อนแอมักให้ผลตรงข้าม ปฏิกิริยานี้เชื่อถือไม่ได้ สเปรดจะกว้างขึ้นช่วงประกาศ และการขยับแรกมักกลับทิศ
แหล่งที่มา
เอกสารต้นฉบับที่หน้านี้อ้างอิง เรียงตามลำดับที่ปรากฏครั้งแรก
- ISO 4217 List One: current currency and funds code list, SIX, ISO 4217 Maintenance Agency
- European Securities and Markets Authority, ESMA
- ESMA Decision (EU) 2018/796 of 22 May 2018 to temporarily restrict contracts for differences in the Union, Official Journal of the European Union (EUR-Lex), 2018-05-22
- PS19/18: Restricting contract for difference products sold to retail clients, FCA, 2019-07-01
- 20-254MR ASIC product intervention order strengthens CFD protections, ASIC, 2020-10-23
- About Loco London, LBMA
- About Good Delivery, LBMA
- LBMA Precious Metal Prices, LBMA
- Gold Futures Contract Specs, CME Group
- Board of Governors of the Federal Reserve System, Federal Reserve
- What Drives Gold Prices? (Chicago Fed Letter No. 464), Federal Reserve Bank of Chicago, 2021-11-01
- Gold Return Attribution Model, World Gold Council
- Gold Demand Trends: Full Year 2024, World Gold Council, 2025-02-05
- U.S. Bureau of Labor Statistics, BLS
- Employment Situation, U.S. Bureau of Labor Statistics
- Meeting calendars and information (FOMC), Federal Reserve
- ESMA agrees to prohibit binary options and restrict CFDs to protect retail investors, ESMA, 2018-03-27